CMA知識點之現金管理

　　1、影響現金水平的因素

　　流動性要求、企業的獲利能力以及企業的風險政策；

　　2、持有現金的動機

　�。�1）交易性動機：旨在解決現金流的非同步性，應付企業日常經營產生的現金支付，如采購、工資、稅收和股息。

　�。�2）投機性動機：涉及對多余流動性儲備的利用，即利用短期獲利機會，如某種原材料價格的突然下跌。

　�。�3）預防性動機：為非預期的現金需求提供緩沖

　　現金管理的方法有哪些？

　　加速現金回收：

　�。�1）公司可以通過減少收款浮游來加速收款。

　　收款浮游是指，從顧客寄出支票到收款企業資金入賬的總耗時。

　　郵件浮游：從對方寄出郵件至企業收到郵件

　　處理浮游：從企業收到郵件至到銀行處理

　　入賬浮游：從銀行處理至企業收到款

　�。�2）鎖箱系統：所有存款都直接由銀行接收，并立即存入企業賬戶。通過成本效益性分析決定可行與否：在決定是否使用鎖箱系統時，企業需要比較額外獲取的收入是否大于額外支付的成本。

　　其他能夠加快現金流回的方式

　　電子支付系統（自動清算所系統和美聯儲清算系統）

　　集中銀行制現金從銀行的鎖箱或地方銀行轉賬至企業在集中銀行中所設立的現金匯總賬簿中。

　　轉賬的方式，包括：（1）存款轉賬支票；（2）自動清算所的電子轉賬；（3）電匯（最快捷）。

　　延緩現金支出的方式

　　通過擴大支付浮差來延緩現金支出延緩支出的方式：承兌匯票、設立專門的賬戶用于支付工資與股息、零余額賬戶、遠程支付、限額支付。